Hong Kong permitirá derivados de criptomonedas para inversores profesionales

La evolución de los mercados de activos digitales está tomando un nuevo rumbo, y Hong Kong se posiciona como un actor clave en este escenario. Con una serie de medidas reguladoras, la ciudad está trabajando para convertirse en un centro global de criptoactivos, ofreciendo nuevas oportunidades tanto para inversores profesionales como para empresas del sector fintech. A medida que el mercado de criptomonedas continúa expandiéndose, es crucial comprender las últimas iniciativas de Hong Kong y su impacto en el ecosistema financiero mundial.

Iniciativas de Hong Kong en el comercio de derivados de activos digitales

El regulador de valores de Hong Kong ha anunciado un enfoque estratégico para introducir el comercio de derivados de activos digitales, específicamente dirigidos a inversores profesionales. Este paso se enmarca en un esfuerzo más amplio para diversificar la oferta de productos financieros y consolidar la posición de Hong Kong en el competitivo mercado global de activos digitales.

El secretario de Servicios Financieros y Tesorería, Christopher Hui Ching-yu, confirmó esta dirección el 4 de junio, asegurando que las operaciones se llevarán a cabo bajo un marco de gestión de riesgos sólida. La Comisión de Valores y Futuros (SFC) de Hong Kong se ha comprometido a que estas transacciones sean "ordenadas, transparentes y seguras".

Un factor a considerar es el contexto actual del mercado. Actualmente, el valor de los activos digitales ha superado los USD 3 billones, con un volumen de operaciones anual que sobrepasa los USD 70 billones. Este crecimiento significativo resalta la necesidad de un marco regulatorio robusto que garantice la seguridad de las inversiones y fomente la confianza entre los participantes del mercado.

Diversificación de productos en el ecosistema cripto

A inicios de este año, la SFC de Hong Kong comenzó a implementar medidas para diversificar los productos de activos virtuales disponibles. Entre las iniciativas destacadas se encuentran:

• Aprobación de servicios de staking, que permiten a los inversores generar ingresos pasivos.
• Lanzamiento de ETFs (fondos cotizados en bolsa) de activos virtuales que facilitan la inversión en criptomonedas.
• Introducción de productos de futuros de activos virtuales al contado.

Un ejemplo notable es la aprobación de HashKey para ofrecer servicios de staking, marcando un hito en la regulación de activos digitales en la región. Estas acciones no solo amplían las opciones de inversión, sino que también atraen a más actores internacionales al ecosistema financiero de Hong Kong.

Optimización del marco fiscal para activos digitales

En un esfuerzo por atraer inversión extranjera, Hong Kong está en proceso de optimizar su marco fiscal. Según Hui, los activos digitales podrían beneficiarse de ventajas fiscales bajo el régimen preferencial de Hong Kong para fondos, oficinas familiares y participaciones en beneficios. Este enfoque no solo busca facilitar la entrada de capital extranjero, sino también fomentar un ambiente propicio para la innovación en fintech.

Las autoridades locales están trabajando de la mano con instituciones como Invest Hong Kong y la Oficina de Empresas Clave, que proporcionan un apoyo integral a las empresas que buscan establecerse en la ciudad. Estos organismos ayudan a navegar por requisitos de licencia, incentivos fiscales y normativos, lo que contribuye a fortalecer el ecosistema de fintech en la región.

Hasta la fecha, Hong Kong cuenta con más de 1.100 empresas de tecnología financiera, incluyendo:

• Ocho bancos digitales con licencia.
• Cuatro aseguradoras virtuales.
• Diez plataformas reguladas de comercio de activos virtuales.

Estos números reflejan el crecimiento sostenido del sector y la importancia de un entorno regulador que fomente la innovación y la competencia.

Desarrollo de políticas sobre activos virtuales

Hong Kong se prepara para lanzar su segunda declaración de política sobre activos virtuales, prevista para finales de este año. Esta política tiene como objetivo integrar las tecnologías Web3 en las finanzas tradicionales, lo que podría transformar la manera en que se realizan las transacciones financieras en la región.

Además, el Consejo Legislativo de Hong Kong aprobó recientemente un proyecto de ley sobre monedas estables, allanando el camino para un marco regulatorio que podría posicionar a la ciudad como líder mundial en la adopción de activos digitales y el desarrollo de Web3. Estas decisiones reflejan un compromiso claro hacia la modernización del sistema financiero y la integración de nuevas tecnologías.

Adopción de estándares internacionales en regulaciones

En septiembre de 2024, Hong Kong anunció que adoptará los requisitos de información establecidos por la Autoridad Europea de Valores y Mercados (ESMA) para los derivados cripto extrabursátiles (OTC). Esta decisión representa un avance significativo hacia la harmonización de estándares internacionales, lo que facilitará la cooperación entre jurisdicciones y fortalecerá la confianza en el mercado de criptoactivos.

La implementación de estos estándares no solo mejorará la transparencia en las operaciones, sino que también protegerá a los inversores al establecer un marco de referencia claro para la regulación y supervisión de las actividades relacionadas con criptomonedas.

Las inversiones en activos digitales pueden no estar reguladas y pueden no ser adecuadas para todos los inversores. Cada individuo debe realizar su propia investigación antes de realizar cualquier inversión, considerando los riesgos inherentes asociados con el comercio de criptoactivos.