Ley Fintech y sus primeros desafíos para el sector financiero

La llegada de la regulación fintech en Chile marca un hito importante en el desarrollo del sector, pero también plantea una serie de desafíos y oportunidades. La reciente presentación de solicitudes para registrarse como prestadores de servicios financieros ante la Comisión para el Mercado Financiero (CMF) no es solo un trámite; es el resultado de un arduo trabajo que busca dar estabilidad y certeza a un ecosistema que ha crecido de manera exponencial. ¿Qué implica esta nueva normativa para las empresas fintech y cómo se preparan para adaptarse a los nuevos estándares?

¿Cuándo entra en vigencia la ley fintech?

La ley fintech comenzó a ser una realidad palpable cuando se estableció la normativa que regula a las empresas de tecnología financiera en Chile. Esta regulación entrará en vigencia oficialmente el 1 de enero de 2026. Sin embargo, esto no significa que las empresas puedan esperar hasta esa fecha para comenzar a adaptarse. La preparación es clave, y las fintech deben iniciar sus procesos de adecuación cuanto antes.

Por lo tanto, es fundamental que las empresas no solo se enfoquen en cumplir con los requisitos legislativos a medida que se acerca la fecha de vigencia, sino que también comiencen a transformar su estructura y procesos internos. Ignorar esta preparación puede resultar en problemas significativos a medida que se acerque la fecha límite.

¿Qué dice la ley fintech?

La ley fintech busca regular a las empresas que ofrecen servicios financieros a través de plataformas digitales, estableciendo un marco normativo claro que les permita operar de manera segura y responsable. Entre los aspectos más relevantes de la ley se encuentran:

• Requisitos de licencia: Las fintech deben obtener una licencia para operar, garantizando que cumplen con los estándares mínimos de seguridad y solidez financiera.
• Protección del consumidor: La ley establece mecanismos para proteger a los usuarios de posibles fraudes o malas prácticas, promoviendo la transparencia en las operaciones.
• Gobierno corporativo: Se exige un marco de gobierno corporativo sólido, lo cual es fundamental para la confianza en el sector.
• Reportería y auditoría: Las fintech deben establecer procedimientos claros de reporte y auditoría para garantizar la transparencia y la correcta gestión de sus operaciones.

Estos puntos son fundamentales para asegurar que los usuarios tengan una experiencia segura y confiable en el uso de servicios fintech. La regulación también busca igualar el terreno de juego, permitiendo que las fintech compitan de manera justa con las instituciones financieras tradicionales.

¿Qué es la regulación fintech?

La regulación fintech se refiere al conjunto de leyes y normas que rigen el funcionamiento de las empresas que operan en el ámbito de la tecnología financiera. Esta regulación busca crear un entorno seguro tanto para los consumidores como para las empresas, asegurando que todos los actores del mercado cumplan con ciertos estándares de calidad y seguridad.

La regulación fintech no solo se limita a Chile; en todo el mundo, los gobiernos están implementando marcos normativos para controlar y supervisar el crecimiento del sector. Esto incluye:

• Supervisión de entidades: Las autoridades financieras supervisan a las empresas para asegurarse de que operen dentro del marco legal.
• Normas de capitalización: Se establecen requisitos de capital mínimo para garantizar la estabilidad financiera de las empresas.
• Prevención de lavado de dinero: Las fintech deben implementar controles para prevenir el uso de sus servicios para actividades ilícitas.

Esta regulación busca brindar confianza a los consumidores y fomentar el crecimiento sostenible del sector fintech.

¿Cuál es uno de los propósitos principales de la ley fintech en Chile?

Uno de los propósitos primordiales de la ley fintech en Chile es fomentar la innovación en el sector financiero. Al establecer un marco regulatorio claro, la ley busca atraer inversiones tanto nacionales como extranjeras, al tiempo que proporciona un entorno seguro para la operación de las empresas fintech. Esto permite que nuevas ideas y soluciones tecnológicas puedan surgir y desarrollarse sin el temor de operar en un vacío legal.

Además, la regulación tiene como objetivo:

• Incrementar la competencia: Al permitir la entrada de nuevas fintech, se genera un entorno competitivo que beneficia a los usuarios con mejores productos y servicios.
• Establecer estándares de calidad: Las empresas deben cumplir con requisitos que aseguran la calidad de los servicios ofrecidos.
• Proteger al consumidor: La regulación busca establecer garantías para los usuarios, lo que a su vez aumenta la confianza en el uso de servicios digitales.

Este enfoque no solo beneficia a los consumidores, sino que también impulsa a las empresas a mejorar continuamente sus ofertas y adaptarse a las necesidades del mercado.

Desafíos y oportunidades en la implementación de la ley fintech

A medida que las empresas se preparan para la implementación de esta nueva regulación, se enfrenta a desafíos significativos. Sin embargo, cada uno de estos desafíos representa también una oportunidad para crecer y evolucionar.

Entre los principales desafíos se encuentran:

• Gobierno corporativo: La necesidad de contar con estructuras de gobierno robustas que garanticen la transparencia y la rendición de cuentas.
• Desarrollo de políticas y procedimientos: Las fintech deberán formalizar sus procesos internos, lo que puede ser un desafío si han crecido de manera orgánica.
• Reportería y cumplimiento: La implementación de sistemas de reporte efectivos que se alineen con los requisitos legales puede resultar compleja.

Sin embargo, al afrontar estos desafíos, las empresas tienen la oportunidad de:

• Optimizar operaciones: Revisar y mejorar procesos internos para aumentar la eficiencia.
• Fortalecer la confianza del consumidor: Al cumplir con los estándares de la regulación, se genera una mayor confianza en los usuarios.
• Innovar: La necesidad de cumplir con la normativa puede impulsar a las fintech a encontrar soluciones tecnológicas más efectivas.

Para profundizar en la importancia de la regulación fintech y sus implicaciones, te invitamos a ver el siguiente webinar que explora este tema con más detalle:

La importancia de la adaptación proactiva

La clave para navegar con éxito el nuevo panorama regulatorio es la adaptación proactiva. Las empresas fintech que comiencen a implementar cambios ahora estarán en una posición más fuerte para enfrentar los desafíos que se avecinan. La burocracia y los retrasos pueden generar problemas a largo plazo, por lo que es esencial abordar los cambios desde el principio.

Esto implica una evaluación interna exhaustiva, considerando aspectos como:

• Revisar la estructura organizativa: Asegurarse de que la nueva normativa se integre de manera fluida en la cultura corporativa.
• Capacitación del personal: Invertir en la formación de los empleados para que comprendan y cumplan con los nuevos requisitos.
• Mejora continua: Implementar un ciclo de mejora continua para optimizar procesos y adaptarse a las demandas cambiantes del entorno regulatorio.

Conclusiones sobre el futuro del ecosistema fintech

El camino hacia la regulación fintech en Chile es un desafío que representa una oportunidad única para consolidar el sector. La ley no solo busca proteger a los consumidores, sino también proporcionar un marco que permita a las empresas innovar y crecer de manera sostenible. Las fintech deben ver la regulación como un aliado y no como un obstáculo. Con la preparación adecuada, el futuro del ecosistema fintech en Chile puede ser brillante.

La regulación ha llegado para quedarse, y aquellas empresas que se adapten y cumplan con los nuevos estándares estarán mejor posicionadas para liderar el mercado financiero del futuro.